Comment préparer sa retraite quand on est indépendant ?

Le problème structurel de la retraite des TNS

Les travailleurs non salariés (artisans, commerçants, professions libérales, gérants majoritaires de SARL) cotisent à la Sécurité Sociale des Indépendants (SSI), dont le régime de retraite est structurellement moins généreux que celui des salariés.

Conséquences concrètes :

| Critère | Salarié | TNS (SSI) | |---|---|---| | Taux de remplacement moyen | 60-70 % | 45-55 % | | Retraite complémentaire obligatoire | AGIRC-ARRCO | Limitée (RCI) | | Cotisation retraite sur le revenu | ~28 % (patronal + salarial) | ~17-20 % |

Un TNS gagnant 60 000 €/an net peut espérer environ 27 000-33 000 €/an de retraite des régimes obligatoires, soit un manque à gagner de 27 000 à 33 000 €/an par rapport à son train de vie actuel.

Solution 1 : Le PER Individuel, levier fiscal majeur

Le Plan d'Épargne Retraite individuel est l'outil numéro un pour les TNS, notamment parce que le plafond de déduction est nettement supérieur à celui des salariés.

Plafond de déduction PER pour les TNS en 2026 :

• 10 % du bénéfice imposable + 15 % de la fraction comprise entre 1 et 8 PASS
• Plafond maximum : 10 % de 8 PASS = 85 780 € (PASS 2026 : 43 992 €)
• Plafond minimum : 10 % du PASS = 4 399 €

Simulation — TNS à TMI 41 %, versement 1 000 €/mois sur PER :

| Élément | Montant | |---|---| | Versement annuel sur PER | 12 000 € | | Économie d'IR (41 %) | 4 920 € | | Coût net réel annuel | 7 080 € | | Après 20 ans à 5 %/an | ~397 000 € en capital brut |

Pour un TNS à TMI 41 %, chaque euro versé sur le PER ne coûte réellement que 0,59 € après économie d'impôt. C'est une forme de "subvention" de l'État sur l'épargne retraite.

À partir de quel moment commencer ? Dès que votre TMI atteint 30 %, soit généralement dès la 2e ou 3e année d'activité pour la plupart des indépendants. En dessous de 30 %, d'autres placements peuvent être plus efficaces.

Solution 2 : La SCPI pour des revenus passifs à la retraite

Les SCPI (Sociétés Civiles de Placement Immobilier) génèrent des revenus trimestriels sans gestion active. Pour un indépendant qui cherche à se constituer des revenus complémentaires à la retraite, elles présentent plusieurs avantages :

• Accessibilité : investissable dès 1 000-5 000 € (vs immobilier direct)
• Délégation totale : aucune gestion, dividendes automatiques
• Rendement moyen 2026 : 5-6 %/an brut (variable selon la SCPI)
• Stratégie crédit : achat à crédit pendant l'activité, remboursement sur les revenus professionnels, SCPI "libérées" à la retraite

Exemple : 200 000 € en SCPI à 5,5 % de rendement = 11 000 €/an de revenus complémentaires à la retraite.

Solution 3 : L'immobilier locatif financé à crédit

La mécanique est simple : vous achetez un bien locatif à crédit pendant votre activité professionnelle. Le crédit est remboursé pendant 20 ans grâce aux loyers et à vos revenus. À la retraite, le crédit est soldé et les loyers nets sont entièrement disponibles.

Avantages spécifiques pour les TNS :

• Les intérêts d'emprunt et charges réelles sont déductibles en régime réel (LMNP ou foncier réel)
• Le déficit foncier généré pendant les premières années réduit la facture fiscale pendant l'activité
• L'actif immobilier constitue également un patrimoine transmissible

Timing optimal : commencer entre 35 et 45 ans pour avoir un crédit sur 20 ans soldé à la retraite.

La combinaison gagnante selon votre profil

| Profil | Stratégie prioritaire | |---|---| | TMI 30-41 %, peu de patrimoine | PER individuel en priorité | | TMI 41-45 %, patrimoine existant | PER + SCPI en complémentarité | | Propriétaire, revenus stables | Immobilier locatif LMNP au réel | | TNS avec forte activité | Holding + PER + diversification |

Pour aller plus loin :

• PER pour travailleur indépendant : spécificités et stratégies
• Quel est le plafond de déduction PER en 2026 ?
• PER ou assurance-vie : que choisir ?